Nhà đầu tư chốt lời cổ phiếu AI gây áp lực lên chỉ số US100📉

Chỉ số tương lai Nasdaq 100 (US100) đã giữ được mức 20.000 điểm, 3 giờ sau khi thị trường chứng khoán mở cửa giao dịch sau kỳ nghỉ lễ hôm qua. Đây được xem là vùng hỗ trợ quan trọng đầu tiên sau khi chỉ số này đáo hạn.

• Nvidia (NVDA.US), công ty vốn hóa lớn nhất thế giới, đã xóa sạch mức tăng gần 3% vào những phút đầu khi mở phiên và hiện đang giảm hơn 2%.

• Mặc dù có kế hoạch tăng giá bán wafer và được các nhà phân tích Bernstein đưa ra mức xếp hạng "mua" với kỳ vọng tích cực vào mảng AI, nhưng cổ phiếu TSMC (TSM.US) lại giảm gần 3%. Nguyên nhân có thể là do nhà đầu tư chốt lời sau khi thị trường chứng khoán Mỹ đạt đỉnh kỷ lục.

• Tổng thống Putin ký thỏa thuận với Triều Tiên cho biết 'Nga đang suy nghĩ về những thay đổi có thể xảy ra đối với hạt nhân của mình' khi mà NATO đang hiện diện ngày càng rõ rệt ở châu Á, tạo ra mối đe dọa an ninh cho nước này. Chúng ta có thể khối lượng bán trong phiên ngày hôm nay đối với chỉ số US100 tăng vọt.

US100 (Khung M1)

Nguồn: xStation5

Bernstein nghĩ gì về cổ phiếu TSCM?

• Các nhà phân tích của Bernstein đã nâng mức giá mục tiêu cho cổ phiếu TSMC lên 1.080 TWD, từ mức 900 TWD trước đó (tương ứng với mức tăng từ 150 USD lên 200 USD/cổ phiếu). Hiện tại, các nhà phân tích dự đoán TSMC sẽ vượt qua mục tiêu kinh doanh trong năm 2024 nhờ nhu cầu điện thoại cao cấp và các tấm wafer công nghệ tiên tiến. Doanh thu mảng trí tuệ nhân tạo (AI) cho trung tâm dữ liệu của công ty đang gia tăng, nhưng cũng có một động lực đến từ các tác động của AI lên việc nâng cấp mảng điện thoại thông minh.

• Bernstein dự đoán hoạt động sản xuất chip 3nm và 5nm của TSMC đang chạy với công suất tối đa và doanh thu quý 3 năm 2024 sẽ vượt mục tiêu, với mức tăng trưởng doanh thu ròng 25% YoY trong năm 2024 và EPS tăng 28% YoY (dự kiến tăng 26% vào năm 2026 nhờ việc áp dụng công nghệ CoWoS, Intel's Lunar Lake và việc tăng giá chip AI tiên tiến).

• Công ty Bernstein cho rằng tỷ lệ P/E dự phóng của TSMC dự kiến là 20. Tuy nhiên, mức P/E trung bình của các công ty bán dẫn khác trong chỉ số SOX lại cao hơn 25%, ở mức 25 lần. Điều này cho thấy cổ phiếu TSMC đang được giao dịch với mức chiết khấu so với các đối thủ cùng ngành.