Ezüst kereskedés – Hogyan kezdjük el az online ezüst kereskedést?

Az ezüstbe és a többi nemesfémbe való befektetést a befektetők a világ minden tájáról biztonságosnak tartják, és manapság nagyon népszerű. Az ezüst a daytraderek és befektetők által kívánatos instrumentum, és az egyik legnépszerűbb nemesfém a világon. De nem mindenki tudja, hogy az ezüst iránti kereslet több mint fele az iparból származik. Ez a nemesfém rengeteg gyakorlati alkalmazással rendelkezik, és nagyszerű kilátások állnak előtte. Ez a cikk egy gyors áttekintés az ezüst kereskedés alapjairól. Elolvasása után többet fog tudni az ezüstbe való befektetésről.

Az ezüstkereskedés rövid története  

Az ezüstkereskedés története nagyon hosszú, közel 4500 éves múltra tekint vissza. Az ókori egyiptomiak az ezüstöt jobban értékelték, mint az aranyat, mivel az ezüstrudak nagyon ritkák voltak Észak-Afrikában. Az ókori föníciaiak, akik az ókori világ legügyesebb kereskedőiként ismertek, ezüstöt importáltak Cadizból és Tartesszoszból, majd ezüsttel kereskedtek a Földközi-tenger térségében, ami szerencsét hozott nekik. 

Az i. e. 5. században Athén közelében nagy ezüstlelőhelyet fedeztek fel, és a város felvirágzott. Az ókori lídiaiak voltak az elsők, akik ezüst és arany természetes ötvözetéből, az elektrumból érméket olvasztottak. A 8. században az angolszászok ezüstpénzeket vertek, amelyeket „sterlingnek” neveztek (240 érme egy font ezüstben). Ezért nevezik ma Nagy-Britannia pénznemét font sterlingnek. 

Kolumbusz Kristóf 1492-es újvilági expedíciója után Mexikóban, Bolíviában és Peruban hatalmas ezüstlelőhelyeket fedeztek fel. Ez a következő 300 évre Spanyolországnak világuralmat és gazdagságot biztosított. Az ezüstkereskedelemnek köszönhetően Spanyolország a világ legnagyobb gazdaságává vált. Az amerikai dollár neve is az ezüstkereskedelemből ered. Európában a legnépszerűbb fizetőeszköz az ezüst tallér volt. A hollandok „daalder”-nek nevezték őket, és miután megalapították a Manhattan szigetén lévő Új Amszterdam városát, az ezüst „daalder”-t hozták oda. A lakosok „dollárnak” nevezték. Új-Amszterdam ma New York városa, és az ezüstbe való befektetés része a város történelmének. 

A Comstock Lode lelőhely 1859-es felfedezése után az Egyesült Államok a világ legnagyobb ezüsttermelőjévé vált, és az ezüstkereskedelmet szabályozni kellett. 1967-ben az Egyesült Államok leállította az új ezüstérmék verését, és befejezte az ezüstözött értékpapírok visszavásárlására irányuló programját.

Az ezüst évezredek óta nagyon fontos része a világtörténelemnek és a valutáknak. Az ezüstkereskedelem nagymértékben hozzájárult a fejlett nemzetek pénzügyi fejlődéséhez. Az elkövetkező években az ezüstbefektetések és e különleges fémmel való kereskedés nagyszerű történetének folytatását fogjuk látni.

Az ezüst fém előnyei és felhasználása 

Az ezüst fém árát a nemesfém keresletének és kínálatának ingadozása befolyásolja. Az ezüstöt nagyon széles körben alkalmazzák az egészségügyben, az elektronikában, az energetikában, az ékszeriparban, az autóiparban és más iparágakban. Ennek következtében az egyes iparágak helyzete az ezüst iránti kereslet növekedését vagy csökkenését okozhatja – ami aztán hatással van az ezüst árára.

Forrás: XTB Research

Az összes nyersanyag közül az ezüstnek van a legtöbb felhasználási területe. Ezüstre többek között számítógépek (alakíthatóság), laptopok, telefonok, vízszűrők, tükrök, elemek és orvosi berendezések (az ezüst antibakteriális) gyártásához van szükség. Az ezüstnek több ezer felhasználási területe van, és jelenleg nem ismertek alternatívái, ami potenciálisan nyereségessé teheti az ezüstbe való befektetést. Szintén fontos az árrugalmasság hiánya, mivel bizonyos mennyiségű ezüst szükséges pl. laptop vagy telefon előállításához. Még ha az ezüst ára a jövőben többszörösére is emelkedik, a telefon vagy a számítógép gyártójának akkor is ugyanannyi ezüstre lesz szüksége, így a kereslet állandó, sőt, még magasabb is lehet. Az ezüstkészlet potenciálisan arra késztetheti az elektronikai gyártókat, hogy versenyezzenek az erőforrásokért, ami felhajtja az árát.

Felhívjuk figyelmét, hogy a bemutatott adatok a múltbeli teljesítményadatokra vonatkoznak, és ezek nem megbízható mutatói a jövőbeli teljesítménynek.
Forrás: XTB Research

Az ezüst és az arany a leggyorsabban fogyó fémek. Az Egyesült Államok Földtani Intézetének adatai szerint a jelenlegi kitermelési ütem mellett az ezüst akár 25 éven belül elfogyhat. Az ezüst nagy része visszavonhatatlanul elfogyott. Ezért az ezüsttel való kereskedés egyre népszerűbb lehet a jövőben, és vonzhatja a befektetőket.

Hogyan vásároljunk ezüstöt? 

Lehetősége van ezüstbe fektetni vagy ezüsttel kereskedni. E módszerek között számos különbség van. 

Befektetés 

Az ezüstbe való befektetés az ETF-ek, ezüstvállalatok (pl. ezüstbányászati vállalatok) részvényeinek tényleges megvásárlásával, fizikai rudak vagy olyan instrumentumok megvásárlásával történik, amelyek a mögöttes instrumentum – az ezüst – tulajdonjogát adják. 

Kereskedés 

Az ezüsttel való kereskedés spekulatív, és itt csak az ezüst árfolyamának mozgása a fontos és releváns. Az ezüsttel kereskedhet pl. ezüst CFD (contract for differences) ügyletek megkötésével és a pénzügyi tőkeáttétel lehetőségének kihasználásával. Ez a fajta szerződés egy olyan pénzügyi szerződés, amely a nyitott és a záró ügyletek közötti elszámolási árkülönbségeket fizeti ki a kereskedett instrumentumok fizikai szállítása nélkül.

Online vagy fizikai formában? 

Az ezüstvásárlás és -befektetés hagyományos módja a fizikai rudak vagy érmék vásárlása volt. Az évek során a tárolási és biztosítási költségek miatt ennek a módszernek az értéke csökkent. 

Az ilyen típusú ezüstbefektetéssel kapcsolatos problémákat a velük járó tranzakciók magas jutalékai és a nagy spread (a vételi és az eladási ár közötti különbség) is jelentik. Emellett az érmék és rudak szállítása időigényes lehet, fizikai tárolása pedig lopásveszélyt jelent, és nagyobb befektetés esetén sok helyet foglal. 100 kilogramm ezüst jelenleg körülbelül 75 ezer dollárt ér. Nagy súlya miatt problémát okozhat ekkora mennyiségű ezüst szállítása. Emellett fennáll a hamisított ezüstérmék és -termékek vásárlásának kockázata is.

A fizikai érmékbe történő befektetés nem túl kényelmes. Ha el akarja adni, először találnia kell egy kereskedőt, aki megveszi az ezüstjét. Ő pedig bármikor meggondolhatja magát.

Ezen okok miatt egyre népszerűbb az online ezüstkereskedés és az ezüstbefektetés egy modern típusa. Instrumentumok egész sora érhető el, mint például az ETF-ek, amelyek a fizikai ezüst árában vagy bányavállalatok egy csoportjában való kitettséget biztosítanak Önnek, a tőzsdén jegyzett vállalatok egyedi részvényei, a fizikai ezüsttel fedezett tanúsítványok, amelyeket a befektetőnek nem kell a házában tárolnia vagy letéti helyet fizetnie, és természetesen a különbözeti szerződések, az úgynevezett ezüst CFD-k.

Az online ezüst kereskedés is olcsóbb, a spread és a tranzakciós költségek sokkal alacsonyabbak, mint a fizikai ezüst kereskedése esetén. Továbbá a piaci likviditás miatt Ön egy egérkattintással bármikor lezárhatja pozícióját, amikor az ezüstpiac nyitva tart.

Ezért van annyi előnye az online ezüst kereskedésnek, s emiatt tekintik manapság a legnépszerűbb ezüstbefektetési formának.

Ezüst CFD kereskedés  

Ez a fajta kereskedés a kockázattudatos kereskedőknek szól.

Az ezüst CFD-kereskedés előnye az alacsony díjak és jutalékok, a nagyon alacsony spread és a pénzügyi tőkeáttétel használatának lehetősége. A tőkeáttételnek köszönhetően az ezüst kereskedéséhez a teljes pozíció értékének csak egy bizonyos százalékára van szükség. Például az 1:10 tőkeáttétel használata lehetőséget ad Önnek arra, hogy 10 000 USD értékű szerződést nyisson mindössze 1000 USD felhasználásával. Ez a lehetőség a magas kockázatú befektetők és a day traderek számára ajánlott. A tőkeáttétel használata az ezüstbefektetés kockázatának megfelelően nagyobb nyereséget, de természetesen nagyobb veszteséget is adhat a megnyitott pozíciókon. 

Az ezüst prompt piaci ára (helyi, ún. spot price) az az ár, amelyen az ezüstöt jelenleg jegyzik - az ezen az áron történő vásárlás azt jelentené, hogy az ezüstöt „helyben”, fizikai formában lehetne elcserélni és leszállítani. Az ezüst spot árára kötött CFD az ezüst aktuális árfolyamának kitettséget biztosít Önnek anélkül, hogy fizikai eszközökkel kellene rendelkeznie.

Az ezüst CFD-kereskedés lehetőséget ad short pozíciók nyitására is, amelyeken a kereskedők nyereséget érhetnek el, amikor az instrumentum ára csökken. Ez lehetővé teszi számos különböző stratégia végrehajtását az ezüst kereskedési szeánszai során. Kereskedési platformunkon sok különböző mutatót is biztosítunk, mint például az RSI „Relatív erősség index” vagy a Fibonacci szintek, amelyek hatékonyabbá tehetik az Ön ezüst kereskedését.

Ezüst részvények és ETF-ek

Részvények 

Az ezüstbe való befektetés egyik módja az ezüstbányászati vállalatok részvényeinek vásárlása. Ebben az esetben a befektetők olyan ezüstbányászathoz kapcsolódó vállalatok részvénypiacán szereznek kitettséget, mint a Silvercorp Metals (SVM.US), a Hecla Mining Company (HL.US) vagy az Endeavour Silver Corp (EXK.US) a NYSE-ről.

Az ezüsttermelők nagymértékben függnek az ezüst aktuális piaci árától. Amikor az ezüst ára emelkedik, az ilyen vállalatok kilátásai általában jók, mert várhatóan az ilyen vállalatok pénzügyi teljesítménye is emelkedni fog. Az ilyen vállalatok részvényei nagymértékben volatilisek, de sokkal magasabb hozamot tudnak adni, mint maga az árucikk ára.

Ezért az ezüst ára és egyes bányavállalatok között jelentős pozitív korreláció áll fenn. Érdemes megjegyezni, hogy az ezüstányászati vállalatok osztalékot is fizethetnek, ami hatalmas előny a nemesfémekbe történő közvetlen befektetéssel szemben. Ez a tényező különösen fontos lehet a hosszú távú osztalékbefektetők számára, és arra utal, hogy bizonyos esetekben a bányavállalatok részvényeinek vásárlása nagyon bölcs ezüstbefektetési forma lehet.

ETF-ek 

Ezüst befektetés a tőzsdén kereskedett alapok (ETF-ek) megvásárlásával, így az ezüst portfólió diverzifikáltabbá válik, és követheti a fizikai ezüstrúd vagy az ezüstiparban működő vállalatok egy csoportjának árát. Az ezüst ETF-ekkel való kereskedés szélesebb körű kitettséget biztosít, mint amit az egyedi részvények pozíciójából kapna. 

Felhívjuk figyelmét, hogy a bemutatott adatok a múltbeli teljesítményadatokra vonatkoznak, és ezek nem megbízható mutatói a jövőbeli teljesítménynek.
Forrás: XTB Research

Ez a fajta ezüst kereskedés kiegyensúlyozottabb, és lehetőséget ad arra is, hogy osztalékot kapjon az osztalékot fizető ETF-ekből, vagy felhalmozó ETF-eket vásároljon, és diverzifikált portfóliókat hozzon létre alacsonyabb kockázattal, viszont alacsonyabb növekedési potenciállal.

A legjobb időpont az ezüstbefektetések megkezdésére

Felhívjuk figyelmét, hogy a bemutatott adatok a múltbeli teljesítményadatokra vonatkoznak, és ezek nem megbízható mutatói a jövőbeli teljesítménynek.
Forrás: XTB Research

Sok piaci szereplő és ezüstkereskedő kíváncsi arra, hogy mi a legjobb időpont az ezüstbe való befektetésre. A kereskedők az ezüstbefektetést az aranybefektetéshez hasonlítják, amelyet „biztonságos menedék”-ként emlegetnek. Ez azt jelenti, hogy nehéz időkben, például pénzügyi válságok vagy recessziók idején viszonylag biztonságos instrumentumnak tekintik. Az ezüst volatilisebb, mint az arany, és természetesen van összefüggés e két nemesfém között, de nem minden esetben. 

Az ezüst a magas inflációs időszakokban válhat népszerűvé, mert az infláció általában aggasztja az embereket a pénzük csökkenő értéke miatt. Néhányan közülük jó befektetési lehetőségeket keresnek jól ismert instrumentumokba, amelyek iránt valószínűleg nagy kereslet lehet a jövőben. 

A természetben csak 16-szor több ezüst van, mint arany, ugyanakkor az ezüst unciánként 75-ször olcsóbb, mint az arany. Ez azt mutatja, hogy az ezüst potenciálisan alulértékelt lehet, tekintettel a nemesfém árát mozgató fő tényezőre, a ritkaságra. Az ezüstnek emellett több ezer felhasználási területe van az iparban és sok más ágazatban, az aranynak nincs.  

Felhívjuk figyelmét, hogy a bemutatott adatok a múltbeli teljesítményadatokra vonatkoznak, és ezek nem megbízható mutatói a jövőbeli teljesítménynek.
Forrás: XTB Research 

Az ezüst olyan instrumentum, amelyet a hosszú távú befektetők és a kockázatvállaló spekulánsok kedvelnek. Az ezüstbefektetés segíthet a befektetőknek egy kiegyensúlyozott portfólió kialakításában.

Az ezüst és az amerikai hozamok közötti kapcsolat nagyon fontos az ezüst kereskedesére nézve és az ezüstbe történő hosszú távú befektetés szempontjából is. A globális pénzügyi válság után alakult ki. Amikor a befektetők amerikai államkötvényeket (US Treasuries) vásárolnak, az amerikai hozamok néha csökkennek, és ez pozitív jel lehet az ezüst árára (az arany árára is). Amikor azonban a befektetők úgy döntenek, hogy eladják az amerikai államkötvényeket, a hozamok általában emelkednek. Ez negatívan hat mind az ezüst, mind az arany árfolyamára. A nemesfémkereskedőknek a jövőben érdemes figyelniük ezt a korrelációt, hogy megtalálják a legjobb időpontot az ezüst vásárlására vagy kereskedésére. 

Felhívjuk figyelmét, hogy a bemutatott adatok a múltbeli teljesítményadatokra vonatkoznak, és ezek nem megbízható mutatói a jövőbeli teljesítménynek.
Forrás: XTB ResearchFelhívjuk figyelmét, hogy a bemutatott adatok a múltbeli teljesítményadatokra vonatkoznak, és ezek nem megbízható mutatói a jövőbeli teljesítménynek.
Forrás: XTB Research

Az ezüst ára valószínűleg nagyobb növekedési potenciállal rendelkezik, mint az aranyé, de ennek az instrumentumnak a piaca is volatilisebb, ami miatt a kereskedők, alapok, de a lakossági befektetők is kedvelik. Úgy tűnik, még mindig nagy jövő áll az ezüstbefektetés előtt, ebben az esetben semmi sem változott közel 4 500 év óta.

Ezüst kereskedési órák 

Mi a helyzet a rendelkezésre álló ezüst kereskedési órákkal? Ez az információ különösen fontos a napon belüli kereskedők számára. A spot (fizikai, vagy készpénzes piac) arany és ezüst kereskedés napi 23 órán keresztül elérhető vasárnap ET 18 órától péntek 17 óráig ET. Az ezüsttel való kereskedés naponta 17 órától ET 6-ig zárva van. A spot ezüst kereskedés követi a CME ünnepnapi zárva tartását. Az azonnali ár statikus, amikor a piac zárva van. Minden más időpontban az ezüst ára ingadozik.

Of course the best time for silver trading is during periods of very high liquidity, when market volatility is higher. When there are high trading volumes in the market, volatility increases. It could be influenced by publishing important political or company news but also because of overlapping trading hours of different locations. This presents trading opportunities but one must be cautious over volatility and its risks. But If you treat silver investment as a long term You don’t need to follow temporary market volatility.

Természetesen a legjobb időszakok az ezüst kereskedésére a nagyon magas likviditásúak, amikor a piaci volatilitás nagyobb. Amikor nagy a kereskedési volumen a piacon, a volatilitás megnő. Ezt befolyásolhatja fontos politikai vagy vállalati hírek közzététele, de a különböző helyszínek egymást átfedő kereskedési órái is. Ez kereskedési lehetőségeket kínál, viszont óvatosnak kell lenni a volatilitással és annak kockázataival kapcsolatban.De ha az ezüstbefektetést hosszú távú befektetésként kezeli, nem kell követnie az ideiglenes piaci volatilitást.