In questo articolo imparerai cos'è la correlazione, quali sono le relazioni più popolari nei mercati valutari e come utilizzare queste informazioni nel tuo trading.
Il mercato finanziario è un luogo complicato in cui vengono scambiati molti strumenti. Ogni asset ha specifiche e fattori peculiari che potrebbero influenzare il suo prezzo. Tuttavia, si dovrebbe ricordare che, nonostante le differenze, alcuni strumenti di solito si muovono in tandem. Cosa significa questo? Immaginiamo che l'AUDUSD stia aumentando. Allo stesso tempo, anche NZDUSD e CADJPY potrebbero aumentare. E se questa situazione si ripete abbastanza spesso? Questo a causa della correlazione delle valute.
Cos'è la correlazione
La correlazione è una delle statistiche più comuni e più utili. Una correlazione è un numero singolo che descrive il grado di relazione tra due asset. Può essere utilizzato per singoli titoli o asset, oppure può misurare il modo in cui i mercati più ampi si spostano l'uno rispetto all'altro. Viene misurato su una scala da -1 a +1. Una perfetta correlazione positiva tra due asset ha una lettura di +1. Una perfetta correlazione negativa ha una lettura di -1. Tuttavia, tali risultati sono estremamente rari. Diamo un'occhiata a un esempio visivo.
Fonte: xStation5
Come si può vedere, c'è una bella correlazione tra l'USDJPY e EURCHF. Due coppie diverse, quattro valute diverse, ma la stessa direzione del movimento. Questo è definito come una correlazione positiva, perché entrambi i mercati si stanno muovendo in tandem - in altre parole, un mercato aumenta mentre l'altro mercato aumenta e diminuisce mentre l'altro diminuisce. Certo, è una regola generale e talvolta potrebbe apparire una deviazione da essa. In questo particolare esempio la forte correlazione è il risultato di un fattore di rischio che gioca un ruolo importante sia per JPY che per CHF. Quando aumenta la propensione al rischio, i trader vendono sia JPY che CHF. Questo è il motivo per cui USDJPY e EURCHF stanno aumentando allo stesso tempo.
Correlazioni che vale la pena osservare
Il nostro esempio precedente non è l'unica correlazione che merita di essere vista. L'EURUSD potrebbe spostarsi in tandem con l'USDSEK a causa di due fattori. Innanzi tutto, la Svezia sta lavorando a stretto contatto con l'Unione monetaria europea poiché queste economie sono fortemente connesse. In secondo luogo, sia la Banca centrale europea che la Riksbank stanno conducendo una politica monetaria simile. Naturalmente, quest'ultima potrebbe differire, ma negli ultimi 10 anni è stata la banca centrale svedese che ha seguito il suo partner europeo. Questo è il motivo per cui la corona svedese si comporta in modo simile alla valuta europea e perché l'USDSEK assomiglia all'EURUSD. Si dovrebbe ricordare, tuttavia, che esiste una correlazione negativa tra EURUSD e USDSEK. Una mossa al rialzo sull'EUR / USD è solitamente seguita da una mossa al ribasso sull'USDSEK. Stanno guadagnando sia EUR che SEK, ma I cross si stanno muovendo in una direzione diversa. Questo è ciò che chiamiamo una forte correlazione negativa.
Fonte: xStation5
Inoltre, potrebbe esserci anche una situazione in cui due valute di economie completamente diverse si comportano quasi allo stesso modo. Ad esempio, guardiamo le valute dei mercati emergenti. Il Fiorino ungherese (EURCHF) si stava muovendo nella stessa direzione del Rand sudafricano (USDZAR). Due valute completamente diverse, due continenti diversi, due economie diverse. Allora perché si comportano così? Il paniere delle valute dei mercati emergenti è la risposta. Le valute emergenti tendono a perdere quando il sentiment si deteriora e a guadagnare quando gli stati d'animo stanno migliorando.
Fonte: xStation5
Strategia
Il fatto che alcune valute siano correlate tra loro potrebbe avere un ruolo importante nel tuo trading. Una correlazione negativa tra valute potrebbe essere utilizzata per proteggere il tuo portafoglio. Ad esempio, se sei lungo su EURUSD e vuoi coprire la tua posizione, puoi acquistare l'USDSEK. A causa della correlazione negativa tra questi due cross, i profitti e le perdite saranno minori. Quando si guadagna, l'altro dovrebbe perdere. Inoltre, puoi anche considerare la correlazione per diversificare il tuo portafoglio. Meno correlati sono i tuoi beni, maggiore è la diversificazione.
Questo materiale è una comunicazione di marketing ai sensi dell'Art. 24, paragrafo 3, della direttiva 2014/65 / UE del Parlamento europeo e del Consiglio, del 15 maggio 2014, relativa ai mercati degli strumenti finanziari e che modifica la direttiva 2002/92 / CE e la direttiva 2011/61 / UE (MiFID II). La comunicazione di marketing non è una raccomandazione di investimento o informazioni che raccomandano o suggeriscono una strategia di investimento ai sensi del regolamento (UE) n. 596/2014 del Parlamento europeo e del Consiglio, del 16 aprile 2014, relativo agli abusi di mercato (regolamento sugli abusi di mercato) e che abroga la direttiva 2003/6 / CE del Parlamento europeo e del Consiglio e direttive della Commissione 2003/124 / CE, 2003/125 / CE e 2004/72 / CE e regolamento delegato (UE) 2016/958 della Commissione, del 9 marzo 2016, che integra il regolamento UE) n. 596/2014 del Parlamento europeo e del Consiglio per quanto riguarda le norme tecniche di regolamentazione per le disposizioni tecniche per la presentazione obiettiva di raccomandazioni di investimento o altre informazioni che raccomandano o suggeriscono una strategia di investimento e per la divulgazione di particolari interessi o indicazioni di conflitti di interessi o qualsiasi altra consulenza, anche nell'ambito della consulenza sugli investimenti, ai sensi della legge sugli strumenti finanziari del 29 luglio 2005 (ad es. Journal of Laws 2019, voce 875, come modificata). La comunicazione di marketing è preparata con la massima diligenza, obiettività, presenta i fatti noti all'autore alla data di preparazione ed è priva di elementi di valutazione. La comunicazione di marketing viene preparata senza considerare le esigenze del cliente, la sua situazione finanziaria individuale e non presenta alcuna strategia di investimento in alcun modo. La comunicazione di marketing non costituisce un'offerta di vendita, offerta, abbonamento, invito all'acquisto, pubblicità o promozione di strumenti finanziari. XTB S.A. non è responsabile per eventuali azioni o omissioni del cliente, in particolare per l'acquisizione o la cessione di strumenti finanziari. XTB non si assume alcuna responsabilità per qualsiasi perdita o danno, anche senza limitazione, eventuali perdite, che possono insorgere direttamente o indirettamente, intrapresa sulla base delle informazioni contenute in questa comunicazione di marketing. Nel caso in cui la comunicazione di marketing contenga informazioni su eventuali risultati relativi agli strumenti finanziari ivi indicati, questi non costituiscono alcuna garanzia o previsione relativa ai risultati futuri. Le prestazioni passate non sono necessariamente indicative dei risultati futuri, e chiunque agisca su queste informazioni lo fa interamente a proprio rischio.