انتعشت أريستا نتوركس (ANET.US) بوتيرة مضاعفة في التداول بعد ساعات التداول بالأمس بعد إصدار تقرير أرباح الربع الثاني من عام 2023. سجلت الشركة الأمريكية التي تصمم وتبيع محولات الشبكة متعددة الطبقات مبيعات وأرباحًا أفضل من المتوقع بالإضافة إلى تقديم إرشادات متفائلة للربع الحالي. دعونا نلقي نظرة على الإصدار.
إبدأ بالإستثمار اليوم أو تدرّب على حساب تجريبي
قم بفتح حساب حقيقي جرب الحساب التجريبي تحميل تطبيق الجوال تحميل تطبيق الجوالتفوقت شركة أريستا على توقعات الإيرادات والأرباح في الربع الثاني من عام 2023
نشرت Arista Networks (ANET.US) تقرير أرباح متفائل للربع الثاني من عام 2023 أمس بعد إغلاق جلسة السوق. سجلت الشركة قفزة بنسبة 39٪ على أساس سنوي في الإيرادات ، مدفوعة بقفزة 42٪ في عائدات المنتجات على أساس سنوي. ومع ذلك ، فإن ما قد يجده المرء مقلقًا هو زيادة بنسبة 41٪ في تكلفة الإيرادات على أساس سنوي. النمو الأسرع في التكاليف مقارنة بالمبيعات يعني تدهور الهامش الإجمالي. ومع ذلك ، فقد تحسن هامش التشغيل مقارنة بالعام الماضي ، وذلك بفضل انخفاض SG&A بالإضافة إلى تكاليف البحث والتطوير كحصة من الإيرادات. ارتفعت ربحية السهم المعدلة بنسبة 50٪ تقريبًا على أساس سنوي عند 1.58 دولار.
قالت Arista إن الشحنات التراكمية لمنافذ الشبكة السحابية تجاوزت 75 مليون في النصف الأول من عام 2023. واصلت الشركة اكتساب حصة في سوق المؤسسات ، والتي تشمل بيع المعدات للشركات الكبيرة. هذا موضع ترحيب كبير حيث كانت مبيعات Arista في السابق مركزة للغاية في عدد قليل من العملاء الكبار.
أرباح الربع الثاني 2023
- الإيرادات: 1.46 مليار دولار مقابل 1.38 مليار دولار المتوقعة (+ 39٪ على أساس سنوي)
- عائدات المنتج: 1.26 مليار دولار أمريكي مقابل 1.18 مليار دولار أمريكي المتوقعة (+ 42٪ على أساس سنوي)
- عائدات الخدمات: 197.4 مليون دولار مقابل 191.9 مليون دولار (+ 19٪ على أساس سنوي)
- تكلفة الإيرادات: 574.8 مليون دولار أمريكي مقابل 546.9 مليون دولار أمريكي متوقع (+ 41٪ على أساس سنوي)
- تكلفة عائدات المنتج: 533.6 مليون دولار مقابل 501.7 مليون دولار المتوقعة (+ 42٪ على أساس سنوي)
- تكلفة إيرادات الخدمات: 41.2 مليون دولار أمريكي مقابل 38.3 مليون دولار أمريكي متوقع (+ 25٪ على أساس سنوي)
- ربحية السهم المعدلة: 1.58 دولار أمريكي مقابل 1.44 دولار أمريكي متوقع (1.08 دولار أمريكي قبل عام)
- الهامش التشغيلي المعدل: 41.6٪ مقابل 40.7٪ متوقع (40.4٪ قبل عام)
- الهامش الإجمالي المعدل: 61.3٪ (61.9٪ قبل عام)
يستمر نمو إيرادات وتكاليف منتجات Arista في التباطؤ. تباطأ نمو التكاليف أكثر من نمو المبيعات وكان الاثنان متساويين في الربع الثاني من عام 2023. ومع ذلك ، هل سيستمر هذا التحسن في الربع الثالث من عام 2023؟ المصدر: Bloomberg Finance L.P.
توقعات متفائلة للربع الثالث من عام 2023 لكن النمو يستمر في التباطؤ
بصرف النظر عن أرباح الربع الثاني من عام 2023 التي جاءت أفضل من المتوقع ، أصدرت شركة Arista أيضًا توقعات متفائلة للربع الحالي. تتوقع الشركة أن تصل الإيرادات إلى 1.45-1.50 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2023 ، أي أكثر من 1.39 مليار دولار يتوقعها السوق. ومع ذلك ، فإنه يترجم إلى نمو بنسبة 23-27٪ على أساس سنوي ، والذي سيكون أبطأ وتيرة للنمو منذ النصف الثاني من عام 2021. ومن المتوقع أن يكون هامش التشغيل أقل قليلاً مما كان عليه في الربع الثاني من عام 2023 بينما من المتوقع أن يتحسن إجمالي الهامش.
قالت الشركة إنه على الرغم من المهل القصيرة وتقليل الرؤية ، فإنها تنفذ تحسينات تدريجية تدريجية لتوقعاتها لعام 2023 وتتوقع الآن نموًا في الإيرادات يتجاوز 30٪ هذا العام!
كان هناك قلق من أن النتائج والتوقعات من Arista قد تكون مخيبة للآمال لأن أكبر عملائها - Microsoft و Meta Platforms - أعلنوا عن خطط إنفاق متحفظة إلى حد ما في إصدارات أرباحهم الأخيرة. ومع ذلك ، تمكنت الشركة من تجاوز التوقعات ويلاحظ المحللون أنها تمكنت أيضًا من تنويع تدفق إيراداتها بشكل أكبر في الربع الثاني من عام 2023 ، وهو ما يُنظر إليه على أنه إيجابي.
توقعات الربع الثالث من العام
- الإيرادات 1.45-1.50 مليار دولار مقابل 1.39 مليار دولار المتوقعة
- الهامش التشغيلي المعدل: 41٪ مقابل 41.2٪ متوقع
- الهامش الإجمالي المعدل: حوالي 62٪
استمر نمو إيرادات Arista في التباطؤ في الربع الثاني من عام 2023 وتتوقع الشركة مزيدًا من التباطؤ في الربع الثالث من عام 2023 أيضًا. المصدر: Bloomberg Finance L.P.
نظرة على الرسم البياني
بإلقاء نظرة على مخطط Arista Networks (ANET.US) على فاصل اليومي ، نرى أن السهم قد شهد تصحيحًا قويًا مؤخرًا. ومع ذلك ، توقفت الانخفاضات عند منطقة الدعم 148 دولارًا ، والتي تميزت بردود فعل الأسعار السابقة بالإضافة إلى خط الاتجاه الصعودي ، وبدأ السهم في التعافي. يتم تداول الأسهم بارتفاع حوالي 14٪ في فترة ما قبل افتتاح السوق اليوم ، وإذا تمسك المضاربون بالثيران بهذه المكاسب حتى تفتح جلسة وول ستريت في الساعة 2:30 مساءً بتوقيت جرينتش ، فهناك فرصة أن يتطلع السهم إلى أعلى مستوياته على الإطلاق اليوم.
المصدر: xStation5
