النفط
إبدأ بالإستثمار اليوم أو تدرّب على حساب تجريبي
قم بفتح حساب حقيقي جرب الحساب التجريبي تحميل تطبيق الجوال تحميل تطبيق الجوال- الإمارات العربية المتحدة لا تخطط لمغادرة أوبك من أجل زيادة إنتاج النفط
- وفقًا للإمارات العربية المتحدة ، ستظل روسيا عضوًا في أوبك +
- على الرغم من المكالمات الواردة من دول مجموعة السبع ، فمن غير المرجح أن يتم إجراء أي تغيير على سياسة زيادة الإنتاج الخاصة بأوبك + يوم الخميس.
- يثير الإغلاق في شنغهاي مخاوف بشأن انخفاض الطلب على النفط في الصين
- انخفضت صادرات النفط الروسية بنسبة 26٪ على أساس سنوي في أسبوع من 17 إلى 23 مارس
- تزدهر السوق السوداء للنفط الروسي والسلع الأخرى مع ازدهار المزيد من السفن التي تسافر مع إيقاف تشغيل المواقع
- تشير Transneft ، مشغل نظام خطوط أنابيب النفط الروسي، إلى أن كمية النفط في نظام خطوط الأنابيب الخاص بها ستحتاج إلى تقليل حيث أن التخزين قد امتلأ تقريبًا بالفعل. إنه يظهر أن عقوبات التصدير لها تأثير حقيقي وكبير على قطاع النفط الروسي
- بالنظر إلى السلوك التاريخي لأسعار النفط خلال الحرب العراقية الكويتية في الفترة 2007-2008 ، لا يزال من الممكن تحقيق مكاسب إضافية في أسعار النفط
- قد يحدث ضغط تصاعدي قوي على أسعار النفط إذا تعمق العجز الحقيقي أو توقفت تدفقات النفط الروسي إلى الاتحاد الأوروبي
بمقارنة أداء أسعار النفط الحالية بأداء الفترة 2007-2008 ، يمكننا أن نرى أنه لا يزال هناك مجال لتحقيق مكاسب ، وقد يوفر العجز المتزايد في سوق النفط الوقود لتوسيع الارتفاع. المصدر: Bloomberg، XTB
كما تظهر المقارنات التي أجريت مع الحرب العراقية الكويتية أن الأسعار ارتفعت. في ذلك الوقت تم فرض حظر على النفط العراقي. انخفضت الصادرات الروسية بشكل كبير بالفعل ولكن الكثير سيعتمد على القرارات التي يتخذها الاتحاد الأوروبي وروسيا في الأيام المقبلة. المصدر: Bloomberg، XTB
النحاس
- قفز انحراف 25 دلتا لعقود النحاس الآجلة مع تسليم مايو من 0.6 إلى أعلى من 2.0٪. يشير انحراف الخيار الإيجابي إلى أن المستثمرين على استعداد لدفع المزيد مقابل خيارات الشراء أكثر من خيارات البيع - يزداد الطلب على الحماية الصعودية
- من ناحية أخرى ، لا يمكن لأحد أن ينسى التباطؤ الذي يلوح في الأفق في الصين ، والذي قد يؤدي إلى انخفاض الطلب على السلع الصناعية ، مثل النفط أو النحاس.
- تمتلك الصين حوالي 80٪ من مخزونات النحاس العالمية
- ومن المتوقع أن ينخفض مؤشر مديري المشتريات التصنيعي الصيني لشهر مارس إلى منطقة الانكماش دون 50 نقطة. يتوقع Morgan Stanley انخفاضًا يصل إلى 48 نقطة
يمكن رصد الانحراف الإيجابي للخيارات في سوق النحاس منذ بداية شهر مارس ، مما يشير إلى أن المستثمرين مهتمون أكثر بالاتجاه الصعودي من الحماية من الاتجاه الهبوطي. المصدر: بلومبرج
من ناحية أخرى ، فإن الشيء الذي يجب مراعاته هو أننا تجاوزنا ذروة دورة الدافع الائتماني الحالية في الصين. العلاقة بين الدافع الائتماني الصيني وسعر النحاس واضحة ولكنها ليست فورية. بعد قولي هذا ، قد تظل أسعار النحاس تحت الضغط حتى تتخذ الصين إجراءات تحفيزية جديدة. المصدر: Bloomberg، XTB
قد يكون لإصدار مؤشر مديري المشتريات الصيني القادم تأثير كبير على أسواق النحاس والنفط. يتوقع Morgan Stanley أن ينخفض مقياس التصنيع إلى منطقة الانكماش أقل من 50 نقطة. فبعد قراءتين كارثيتين خلال أزمتي 2008 و 2020 ، ستكون هذه القراءة الأدنى منذ بداية تاريخ البيانات في 2005. المصدر: مورغان ستانلي
زيت الصويا
- زيت فول الصويا هو ثاني أكثر الزيوت النباتية استهلاكًا (بعد زيت النخيل)
- SOYOIL هي أداة جديدة متوفرة على منصة xStation
- قفزت أسعار الزيوت النباتية حول العالم ، مضيفة عامل تضخم آخر
- ترتبط أسعار زيت فول الصويا ارتباطًا وثيقًا بأسعار فول الصويا. أكبر منتجي ومستهلكين لزيت فول الصويا هم البلدان التي لديها أكبر إنتاج لفول الصويا
- قد يرتفع سعر زيت فول الصويا ، وكذلك زيت النخيل ، ليس فقط بسبب ارتفاع أسعار فول الصويا ولكن أيضًا بسبب الحرب بين روسيا وأوكرانيا - كلا البلدين من المنتجين الرئيسيين لزيت عباد الشمس
زيت فول الصويا هو ثاني أكثر أنواع الزيوت النباتية استهلاكًا. المصدر: Statista
تعد الصين والولايات المتحدة والبرازيل والأرجنتين أكبر منتجي ومستهلكين لزيت فول الصويا. المصدر: وزارة الزراعة الأمريكية
على الرغم من ثبات أسعار SOYBEAN ، شهدت SOYOIL انخفاضات قوية مؤخرًا. 70 سنتًا للرطل هو دعم رئيسي يجب مراقبته. عادة ما تكون أسعار فول الصويا أكثر تقلبا من أسعار زيت فول الصويا. المصدر: xStation5
الليثيوم
- ارتفعت أسعار الليثيوم في الأشهر القليلة الماضية مع زيادة الطلب ومحدودية العرض
- الليثيوم هو سلعة يتم تداولها في جميع أنحاء العالم ولكن لا يوجد سوق عام عالمي واحد لتجارة الليثيوم. يتم تداول الليثيوم ، وبشكل أكثر دقة مركباته ، في الصين فقط. ومع ذلك ، نظرًا لأن غالبية المعاملات تتم مباشرة بين الموردين والمستهلكين النهائيين ، فمن الصعب وضع معيار لسعر الليثيوم
- يمكن للمستثمرين الحصول على تعرض غير مباشر لسوق الليثيوم على منصة xStation ، على سبيل المثال Lithium Americas Corp (LAC.US). تعمل هذه الشركة في استخراج الليثيوم والبوتاسيوم في الغالب في أمريكا الجنوبية
- قد تؤدي الزيادة الكبيرة في أسعار الليثيوم أو النيكل إلى تدمير الطلب على السيارات الكهربائية ، وفقًا لمورجان ستانلي
يتعافى Lithium Americas Corp (LAC.US) منذ منتصف مارس. كان التصحيح السابق مدفوعًا بالانخفاضات القوية في السوق الأمريكية بشكل عام ، حتى مع ارتفاع أسعار الليثيوم. المصدر: xStation5
يتم تداول الليثيوم في الصين فوق 70 ألف دولار للطن. ومع ذلك ، فإن التراجع الأخير في سوق النيكل إلى مساحة 30 ألف دولار قد يشجع على استبدال بطاريات الليثيوم بالبطاريات القائمة على النيكل أو معادن أخرى. المصدر: بلومبرج
أكبر منتج لليثيوم (أكسيد الليثيوم في هذه الحالة) هو تشيلي بينما الدول الآسيوية هي أكبر مستهلك. المصدر: OE
