US Open: Wall Street sa po zverejnení údajov o pracovných miestach v USA snaží nájsť smer!

• Americké indexy dnes otvorili vyššie, pričom US500 vzrástol o 0,60 % a US100 o 0,30 %.
• Údaje z trhu práce v USA vykazujú prvé známky slabosti, miera nezamestnanosti nečakane vzrástla na 3,8 %
• Správy spoločností Dell Technologies (DELL.US), MongoDB (MDB.US) a Broadcom (AVGO.US)

Americké indexy dnes otvorili mierne vyššie, keďže trhy vsádzajú na to, že koniec cyklu zvyšovania sadzieb sa skončil. Tento týždeň bol mimoriadne dôležitý, keďže viaceré makroekonomické správy naznačili, že zaostávajúci trh práce začína oslabovať. Správa o zamestnanosti v polovici týždňa ukázala náhly pokles voľných pracovných miest a dnes o 13:30 SEČ sme dostali ďalší balík údajov o zamestnanosti. Ten ukázal, že miera nezamestnanosti nečakane vzrástla nad prognózy na 3,8 %. Aktuálna správa naznačovala malý pokles počtu pracovných miest mimo poľnohospodárskeho sektora a v súkromnom sektore. Údaj o medziročnom raste miezd bol mierne nižší, ako sa očakávalo, a to 4,3 %.

Treba však poznamenať, že FOMC očakáva, že miera nezamestnanosti sa do konca roka zvýši. Federálny rezervný systém môže najnovšie údaje z oblasti práce považovať za zmiešané, čo nemusí byť dôvodom na okamžité kroky v oblasti úrokových sadzieb. Hoci prírastok 187 000 pracovných miest v auguste prekonal očakávania, predchádzajúca správa bola revidovaná smerom nadol a miera nezamestnanosti nečakane vzrástla z 3,5 % na 3,8 %, predovšetkým v dôsledku zvýšenia účasti pracovnej sily. Tieto faktory by mohli Fedu poskytnúť určitý priestor na opatrnosť. Mohli by sa interpretovať tak, že trh práce sa postupne normalizuje, ale nie prehrieva.

WIRP pre USA, zdroj Bloomber Finance L.P.

Po zverejnení miera pravdepodobnosti naznačuje, že Federálny rezervný systém na svojom najbližšom zasadnutí úrokové sadzby nezvýši, pričom táto pravdepodobnosť klesla len na 7 %. Očakávania trhu sa teraz posúvajú smerom k možnosti zníženia sadzieb, pričom swapy Fedu plne oceňujú takýto krok v máji namiesto júna. Znížené šance v swapoch Fedu navyše naznačujú, že ďalšie zvýšenie sadzieb v tomto roku je čoraz menej pravdepodobné.

Index US100 sa v súčasnosti obchoduje o 0,30 % vyššie na úrovni 15 580 bodov, čím po nedávnom poklese vykazuje určitú odolnosť. Indexu sa podarilo zotaviť a vystúpiť nad kritickú úroveň podpory 15 400 bodov. V súčasnosti sa index pozerá na tohtoročné maximá okolo 16 000 bodov. Z technického hľadiska je úroveň 15 400 bodov kľúčová. Ak by došlo k prelomeniu tejto podpory smerom nadol, mohlo by to vyvolať zvýšený predajný tlak a potenciálne viesť k poklesu indexu. Na druhej strane, ak si index udrží pozíciu nad touto úrovňou, býčí impulz by ho mohol preniesť k otestovaniu ročných maxím na úrovni okolo 16 000 bodov. Sledujte tieto kľúčové úrovne pre prípadné prelomenie alebo poklesy. Zdroj: xStation5

Podnikové správy:

• Akcie spoločnosti MongoDB (MDB.US) vzrástli o 6,1 % po tom, čo spoločnosť oznámila výsledky za druhý štvrťrok, ktoré výrazne prekonali očakávania, a následne zvýšila celoročné prognózy tržieb a zisku na akciu. Popredné investičné spoločnosti ako Stifel a Morgan Stanley zvýšili svoje cieľové ceny pre túto cloudovú databázovú spoločnosť. Vysoké výsledky pripísali lepšiemu ako očakávanému rastu počtu používateľov, najmä vo výsledkoch Atlasu, spolu s robustnými príjmami z podnikových zmlúv a licencií. Marže sa takmer zdvojnásobili, čím prekonali konsenzus. Výsledky sa považovali za znak odolnosti výdavkov na databázový softvér medzi veľkými podnikmi a upokojili obavy investorov, čím poskytli priestor na ďalší rast. Hoci peňažné toky boli nižšie, než sa očakávalo, tržby a ziskovosť MongoDB v 2. štvrťroku prekonali aj optimistické prognózy, čo upevnilo pozíciu akcie ako top voľby pre potenciál oživenia.
• Akcie spoločnosti Broadcom (AVGO.US) klesli v predburzovom obchodovaní až o 4,6 % po tom, ako oznámila prognózu zisku za 4. štvrťrok, ktorá zaostala za očakávaniami. Analytici konštatujú, že napriek rastu umelej inteligencie výrobcu čipov investori očakávali, že generatívna umelá inteligencia bude mať výraznejší pozitívny vplyv na výhľad spoločnosti. Slabšiu prognózu pripisujú "mäkkému pristátiu" v sieťových, širokopásmových a úložných segmentoch spoločnosti. Hoci akcie spoločnosti v tomto roku vzrástli o 65 %, zmiernený výhľad viedol analytikov k úprave pozícií, pričom niektorí konštatovali, že rast spoločnosti je v súčasnosti kompenzovaný slabosťou v iných oblastiach ako AI. Celkovo analytici považujú situáciu za "dobre vykonané mäkké pristátie", ale prevláda všeobecný pocit, že investori dúfali vo viac, najmä vzhľadom na humbuk okolo schopností AI.
• Akcie spoločnosti Samsara (IOT.US) vzrástli až o 3,3 % po tom, ako táto spoločnosť zaoberajúca sa aplikačným softvérom oznámila výsledky za druhý štvrťrok, ktoré prekonali očakávania, a zvýšila svoju celoročnú prognózu. Podľa analytikov správa ospravedlňuje ocenenie akcií.
• Akcie spoločnosti Dell Technologies (DELL.US) vzrástli o viac ako 12 % po tom, ako spoločnosť oznámila výsledky za druhý štvrťrok, ktoré výrazne prekonali očakávania, a to najmä vďaka nárastu umelej inteligencie (AI). S celkovými čistými tržbami vo výške 22,93 miliardy USD, ktoré prekonali odhady na úrovni 20,84 miliardy USD, Dell zaznamenal aj dobré výsledky v skupine infraštruktúrnych riešení a v skupine klientskych riešení. Spoločnosť bola označená za silného hráča v sektore umelej inteligencie, ktorý tvorí 20 % jej objednávok serverov. Analytici spoločností Morgan Stanley a Citi zvýšili svoje cieľové ceny pre spoločnosť Dell, pričom ocenili jej lepšiu realizáciu, riadenie nákladov a potenciál na zaradenie do indexu S&P 500. Dobré finančné výsledky prichádzajú v náročnom makroprostredí, vďaka čomu sú výsledky obzvlášť pozoruhodné. Od poslednej uzávierky vzrástli akcie spoločnosti Dell v tomto roku o 40 %.