V sektoru kryptoměn dochází k postupnému zlepšování nálady, přičemž bitcoin pomalu překonává výraznou rezistenci na cestě k otočení hlavního trendu směrem vzhůru. Níže se podíváme na důležité ukazatele na řetězci, které vrhnou více světla na sílu současného oživení Bitcoinu, které sleduje celý trh kryptoměn. Z historického hlediska se jako silný katalyzátor růstu ukázalo překonání průměru 200 seancí a úrovní realizované ceny pod zhruba rok před poklesem na polovinu. Makroekonomické podmínky a smíšená výsledková sezóna na Wall Street mohou zároveň stále brzdit býky kryptoměn. Co ukazují údaje na řetězci?
200 SMA na intervalu D1 poražen
Začnite investovať ešte dnes alebo vyskúšajte demo zdarma
OTVORIŤ OBCHODNÝ ÚČET VYSKÚŠAŤ DEMO Stiahnuť mobilnú aplikáciu Stiahnuť mobilnú aplikáciuV současném býčím trhu se "král kryptoměn" nachází pod 200denním klouzavým průměrem již 386 dní. Předtím v letech 2018-2019 to bylo 381 dní. Ukazatel Mayer Multiple dělící cenu bitcoinu 200denním průměrem vzrostl nad úroveň blízko 1,0, což naznačuje výraznější zlepšení sentimentu a přinejmenším krátkodobé opuštění klesajícího trendu. Oba tyto ukazatele jsou historicky indikátory naznačující dlouhodobější odraz a velmi zřídka se ukázaly jako nespolehlivé, což však absolutně nepředjímá jejich budoucí účinnost. Ceně se podařilo prorazit výraznou rezistenci, když finanční trhy zahájily rallye poháněnou klesající inflací, a kryptoměnový průmysl si oddechl, protože bankrot FTX zatím nedokázal katalyzovat další lavinu bankrotů. Zdroj: Glassnode
Cena opět nad průměrem "Realize Price"
Graf ukazuje průměrné nákupní ceny BTC na blockchainu podle adresy (krátkodobí držitelé a dlouhodobí držitelé). Vidíme, že pro krátkodobé investory je cena atraktivnější, v současné době se pohybuje kolem 18 000 USD oproti průměrné realizované ceně (průměrná historická nákupní cena BTC) kolem 19 700 USD. Dlouhodobí investoři jsou stále "pod čarou" s průměrnou nákupní cenou v okolí 22 400 USD, ale v roce 2022 to byla skupina, která se vyhýbá ztrátám, takže můžeme očekávat, že ani tentokrát nebudou ochotni prodávat za podmínek "hrozícího půlení". Případný trvalý růst ceny nad 22 400 USD by mohl předznamenat postupné zlepšování podmínek pro další růst, neboť omezená nabídka jednotlivých skupin investorů spolu s novou poptávkou vstupující na trh by mohly pomoci uvolnit cenu bitcoinu. Zdroj: Glassnode
Cena na býčím trhu v roce 2022 byla pod realizovanou cenou 179 dní, což je druhý "nejhorší" výsledek ve srovnání s předchozími medvědími trhy. Předchozí doba je 134 dní. K rekordním 301 dnům došlo během medvědího trhu v letech 2014-2015. Zdroj: Glassnode
Nižší napětí na trhu těžby BTC
Cena BTC je výrazně nad náklady na těžbu, což by mohlo ovlivnit omezenou nabídku těžařů, protože globální ceny energií se stabilizují a hráči, kteří pracují na hranici rentability, pozastavili činnost a v roce 2022 z trhu vypadli. Průměrná cena těžby BTC pro průměrného těžaře se v současné době pohybuje kolem 17 000 USD (ačkoli jiný model Glassnode uvádí průměrné náklady na těžbu blížící se 18 500 USD), přičemž nejefektivnější "těžaři" jsou schopni "těžit" BTC za mnohem nižší cenu, která se pohybuje kolem 12 000 USD. V předchozím roce tvořili těžaři jednu z největších skupin "spící nabídky". Zdroj: Glassnode
Graf Bitcoinu, interval D1. Indikátor RSI signalizuje extrémní překoupenost v blízkosti 88 bodů. Cena BTC dosáhla klíčové krátkodobé rezistence poblíž 21 200 dolarů, tyto úrovně byly ztraceny tváří v tvář náhlému bankrotu burzy FTX. Proražení nad ně by mohlo otevřít cestu k ziskům k maximům z léta 2022, zatímco pokles zpět pod 20 000 dolarů a potenciální opětovné otestování supportu na úrovni SMA 200 (červená linie) by mohlo být znepokojivé. Zdroj: xStation5
Tento materiál je marketingovou komunikáciou v zmysle čl. 24 ods. 3 smernice Európskeho parlamentu a Rady 2014/65/EÚ z 15. mája 2014 o trhoch s finančnými nástrojmi, ktorou sa mení smernica 2002/92/ES a smernica 2011/61/EÚ (MiFID II). Marketingová komunikácia nie je investičným odporúčaním ani informáciou odporúčajúcou alebo navrhujúcou investičnú stratégiu v zmysle nariadenia Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014 zo 16. apríla 2014 o zneužívaní trhu (nariadenie o zneužívaní trhu) a o zrušení smernice Európskeho parlamentu a Rady 2003/6/ES a smerníc Komisie 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a delegovaného nariadenia Komisie (EÚ) 2016/958 z 9. marca 2016, ktorým sa dopĺňa nariadenie Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 596/2014, pokiaľ ide o regulačné technické predpisy upravujúce technické opatrenia na objektívnu prezentáciu investičných odporúčaní alebo iných informácií, ktorými sa odporúča alebo navrhuje investičná stratégia, a na zverejňovanie osobitných záujmov alebo uvádzanie konfliktov záujmov v zmysle zákona č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách. Marketingová komunikácia je pripravená s najvyššou starostlivosťou, objektivitou, prezentuje fakty známe autorovi k dátumu prípravy a neobsahuje žiadne hodnotiace prvky. Marketingová komunikácia je pripravená bez zohľadnenia potrieb klienta, jeho individuálnej finančnej situácie a nijakým spôsobom nepredstavuje investičnú stratégiu. Marketingová komunikácia nepredstavuje ponuku na predaj, ponuku, predplatné, výzvu na nákup, reklamu alebo propagáciu akýchkoľvek finančných nástrojov. XTB S.A. organizačná zložka nezodpovedá za žiadne kroky alebo opomenutia klienta, najmä za nadobudnutie alebo predaj finančných nástrojov. XTB nezodpovedá za žiadnu stratu alebo škodu, vrátane, bez obmedzenia, akejkoľvek straty, ktorá môže vzniknúť priamo alebo nepriamo, spôsobená na základe informácií obsiahnutých v tejto marketingovej komunikácii. V prípade, že marketingová komunikácia obsahuje akékoľvek informácie o akýchkoľvek výsledkoch týkajúcich sa finančných nástrojov v nej uvedených, nepredstavujú žiadnu záruku ani prognózu budúcich výsledkov. Minulá výkonnosť nemusí nevyhnutne naznačovať budúce výsledky a každá osoba konajúca na základe týchto informácií tak robí výlučne na vlastné riziko.
