US Open: Wall Street apre in ribasso dopo il rapporto ISM

• Wall Street apre in ribasso dopo un rapporto ISM più debole
• Utili trimestrali da Caterpillar, Pfizer e Uber Technologies

I principali indici statunitensi estendono il calo dopo il rapporto ISM statunitense e i dati sui posti di lavoro. SP500 scende dello 0,40% a 4570 punti, Nasdaq 100 scende dello 0,30% a 15700 punti e Russell 2000 sale dell'1,10% a 2003 punti. Nel frattempo, gli investitori stanno analizzando i rapporti sugli utili misti di Pfizer, Caterpillar e Uber. Guardando al futuro, gli economisti di Wall Street prevedono una pausa dalla riunione di settembre della Federal Reserve. Con le letture previste di bassa inflazione e nuove sfide come il riavvio dei pagamenti dei prestiti agli studenti, ci saranno più giustificazioni per rimandare qualsiasi azione immediata.
 

Aggiornamento ISM

Il settore manifatturiero statunitense ha registrato il suo nono mese consecutivo di contrazione a luglio, come indicato dall'ultimo rapporto ISM manifatturiero. Il PMI manifatturiero di luglio si è attestato a 46,4, mostrando un leggero aumento rispetto ai 46 di giugno. Sebbene vari indici come nuovi ordini, produzione, prezzi e ordini arretrati abbiano mostrato miglioramenti minori, l'indice di occupazione è ulteriormente diminuito. Nonostante la contrazione complessiva, ci sono stati segnali di un tasso di declino leggermente più lento, con alcune società che hanno gestito le uscite a causa della continua debolezza degli ordini.

L'indice US500 è attualmente scambiato a 4598, in calo dello 0,40%. Ha trovato difficoltà nel superare il livello 4630, indicando una forte resistenza nel mercato. Di recente, il prezzo ha registrato un rimbalzo dalla linea di resistenza superiore di un canale ascendente che è stato rispettato da metà febbraio. Ciò suggerisce una pressione di vendita intorno a quest'area e c'è la possibilità di consolidamento o correzione a breve termine. Inoltre, l'indicatore MACD mostra divergenze, indicando un indebolimento del mercato. Ciò supporta ulteriormente l'idea di una potenziale correzione o movimento laterale a breve termine. Gli operatori dovrebbero monitorare attentamente la linea di supporto 4560, poiché un movimento al di sotto di questo livello potrebbe segnalare un ulteriore movimento al ribasso.
 

Notizie dalle aziende:

• Caterpillar (CAT.US) sale del 7,8% dopo che la società ha riportato risultati impressionanti nel secondo trimestre, superando le aspettative di Wall Street, in gran parte guidati dall'aumento dei contributi del settore delle costruzioni a causa della maggiore spesa per le infrastrutture, inclusa la fattura per le infrastrutture del presidente Joe Biden. Gli utili rettificati della società sono aumentati di un notevole 75% su base annua a 5,55 dollari per azione, con ricavi del gruppo in aumento del 21,4% a 17,3 miliardi di dollari. Anche il margine di profitto operativo ha visto un aumento sostanziale dal 13,6% al 21,1%. Il CEO, Jim Umpleby, ha espresso soddisfazione per la forte performance operativa e ha sottolineato l'impegno per il servizio clienti e la crescita redditizia a lungo termine. Nonostante le sfide legate alla pandemia, Caterpillar sembra aver superato i problemi della catena di approvvigionamento e sta registrando una forte domanda.

• Uber Technologies (UBER.US) ha sorpreso il mercato registrando un utile netto migliore del previsto nel secondo trimestre, indicando progressi verso i suoi obiettivi di redditività e superando la sua fase di avvio che bruciava liquidità. La società ha raggiunto il suo primo utile operativo GAAP di 326 milioni di dollari, superando di gran lunga le aspettative degli analisti. I risultati positivi sono stati attribuiti principalmente ai volumi record di passeggeri e alle plusvalenze non realizzate su partecipazioni. L'utile netto di Uber per il trimestre è stato di 394 milioni di dollari, mentre il flusso di cassa libero ha raggiunto 1,14 miliardi di dollari. Il CEO Dara Khosrowshahi ha espresso fiducia nel sostenere una generazione di profitti forte e incrementale. Inoltre, è stato annunciato che il Chief Financial Officer Nelson Chai si sarebbe dimesso il 5 gennaio.
• Le azioni Pfizer (PFE.US) sono salite dell'1,22% dopo che i ricavi del secondo trimestre sono stati inferiori alle stime a causa del calo delle vendite dei prodotti Covid-19. Tuttavia, la strategia di innovazione interna dell'azienda ha portato all'approvazione di nuovi farmaci e a una crescita delle vendite del 5%, esclusi i prodotti Covid-19. Il CEO Albert Bourla si aspetta che le vendite commerciali riducano l'incertezza. L'utile netto del secondo trimestre è stato di 2,3 miliardi di dollari, con un utile rettificato per azione di 67 centesimi, superando le previsioni. Pfizer mira a lanciare 19 nuovi prodotti o indicazioni entro 18 mesi per compensare le scadenze dei brevetti. La proposta acquisizione di Seagen da 43 miliardi di dollari dovrebbe contribuire con 10 miliardi di dollari di entrate entro il 2030. Pfizer prevede 13,5 miliardi di dollari di entrate dal suo vaccino Covid-19 quest'anno, in calo di due terzi rispetto al 2022, e 8 miliardi di dollari da Paxlovid, in calo del 58% rispetto allo scorso anno.
• Il titolo Marathon Petroleum (MPC.US) è salito fino allo 0,5% dopo aver riportato un utile per azione rettificato per il secondo trimestre che ha superato la stima media degli analisti. Il risultato degli utili è stato guidato da forti catture di raffinazione, produttività e spese operative. Il margine lordo di raffinazione della società è stato di $ 22,10 al barile, superiore alle aspettative della banca di $ 21,82 al barile. Nonostante i risultati positivi, JPMorgan mantiene un rating neutrale. Nel secondo trimestre, Marathon Petroleum ha registrato un utile per azione rettificato di $ 5,32, superando la stima di consenso di $ 4,58. I ricavi totali e gli altri redditi della società sono diminuiti del 32% su base annua a 36,82 miliardi di dollari. Guardando al terzo trimestre, Marathon Petroleum prevede un throughput totale di 2.930 mb/d e un costo operativo diretto al barile di 5,10 dollari. Il presidente e amministratore delegato Michael J. Hennigan ha attribuito i risultati del secondo trimestre alla continua esecuzione di iniziative strategiche da parte dell'azienda.